Conversión de tasas

Cómo se calcula

Una tasa se puede pasar de un período a otro de dos maneras, y las dos aparecen en la vida real. La efectiva supone que los intereses de cada período se reinvierten y también ganan interés; la nominal solo multiplica o divide, como en interés simple.

Anual efectiva = (1 + mensual)^12 − 1

Anual nominal = mensual × 12

Mensual efectiva = (1 + anual)^(1/12) − 1

Mensual nominal = anual ÷ 12

Entre otros períodos vale la misma idea: el exponente es cuántos períodos de origen caben en uno de destino (un trimestre tiene 3 meses; un año, 365 días).

Ejemplo

Un crédito de consumo al 1,5% mensual. Nominal, son 18% al año. Efectiva, 1,015 elevado a 12 da 1,1956: un 19,56% anual. Esa diferencia de 1,56 puntos es el interés que generan los propios intereses durante el año. Al revés, un depósito que promete 6% anual efectivo rinde 0,487% al mes, no 0,5%.

Cuál usan los bancos en Chile

Los créditos de consumo y las tarjetas se publican con tasa mensual; los créditos hipotecarios, con tasa anual. Cuando un banco muestra una tasa anual junto a la mensual, suele ser la nominal (la mensual multiplicada por 12), que se ve más baja que la efectiva. La cuota, en cambio, se calcula con la tasa mensual, así que lo que pagas de verdad en un año coincide con la efectiva. Para comparar dos ofertas conviene mirar siempre el mismo tipo de tasa, y mejor todavía la CAE.

Si quieres ver cómo cambia una cuota con la tasa, usa la calculadora de cuota de crédito; para un ahorro que se reinvierte mes a mes, la de interés compuesto.

Preguntas frecuentes

¿La tasa de mi crédito es mensual o anual?

En Chile, los créditos de consumo, avances y tarjetas informan la tasa mensual (por ejemplo, 1,9%); los hipotecarios y los créditos en UF informan tasa anual (por ejemplo, 4,5%). Si ves un número menor a 3% en un consumo, casi seguro es mensual. En la hoja resumen del crédito aparece indicado el período.

¿Qué es la CAE?

La Carga Anual Equivalente es una tasa anual que incluye, además del interés, los gastos del crédito: seguros, comisiones, impuesto al mutuo y gastos notariales. Por eso es siempre mayor que la tasa de interés anual y es el número que sirve para comparar créditos de distintos bancos. Esta calculadora convierte tasas de interés; no calcula la CAE, porque depende de los gastos de cada oferta.

¿Por qué 1% mensual no es 12% anual?

Porque al segundo mes ya no ganas interés solo sobre el capital, sino también sobre el interés del primer mes, y así cada mes. Multiplicar por 12 ignora ese efecto. Con tasas chicas la diferencia es pequeña (12% contra 12,68%); con tasas altas se agranda: 5% mensual no es 60% anual, es 79,59%.

¿Cuál tasa uso para calcular intereses de un depósito o de un préstamo?

Si el interés se paga al final sin reinvertir, usa la nominal y la calculadora de interés simple. Si se capitaliza (un depósito que se renueva, un fondo, un crédito en cuotas), usa la efectiva.